Quando falamos em investir, as pessoas imaginam que é preciso apenas ter dinheiro para realizar essa transação. Mas para tomar uma decisão assertiva com o investimento disponível, o estudo precisa ser cauteloso, e essa cautela engloba conhecer melhor o mercado financeiro brasileiro e, principalmente, seus indicadores econômicos, como: IPCA, PIB, IPG-M, TR etc.
Neste artigo responderemos todas as dúvidas sobre o que é IPCA, um dos principais indicadores que influencia diretamente na inflação do país. Confira:
O que é IPCA?
Para que serve o IPCA?
Como o IPCA é calculado?
O que faz o IPCA subir ou descer?
O que é IPCA acumulado?
Qual a relação do IPCA com a Selic?
Investimentos ligados ao IPCA
Tesouro IPCA+
Letra de Crédito Imobiliário (LCI)
Letra de Crédito do Agronegócio (LCA)
Como o IPCA impacta os investimentos?
Saber o significado do IPCA é o primeiro passo para entender sobre a economia brasileira. A sigla significa Índice de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), e tem o objetivo de medir a inflação de um grupo de produtos e serviços do varejo.
Estabelecido pelo Instituto Brasileiro de Geografia e Estatística (IBGE), é calculado mensalmente e é um ótimo parâmetro para avaliar ganhos e perdas no poder de compra do consumidor.
Popularmente, o IPCA é conhecido como o termômetro da inflação do Brasil, pois a função desse indicador é monitorar e avaliar a oscilação nos preços dos produtos de mercado para o usuário. E, por estar atrelado ao rendimento de diversos tipos de investimentos, evidencia uma projeção de como está a economia do país.
Agora que você sabe sua função, vamos entender também sua aplicação. Um grande exemplo no qual esse índice é aplicado são nos contratos e investimentos, dando base para reajustes e remuneração.
O indicador considera as categorias de residência, habitação, artigos de residência, educação, alimentação e bebidas, saúde e cuidados pessoais, transportes, vestuário, comunicação e despesas pessoais.
Sua criação contribuiu para estabilizar a inflação. O IPCA é calculado desde 1979, e naquela época, entre os anos 80 e 90, havia a hiperinflação, ou seja, era muito comum que pela manhã um produto tivesse um preço e a noite outro completamente maior. E quem sentia o impacto diretamente era o consumidor.
Para se ter uma ideia, a média de inflação no país era de 233,5% ao ano. Um descontrole total.
Portanto, esse é o índice oficial da inflação e deflação no país, utilizado pelo Banco Central para identificar a variação dos preços no varejo.
O IPCA é calculado mensalmente, por meio de uma análise de preços realizada pelo IBGE. A pesquisa é feita em comércios, domicílios, concessionárias de serviços públicos e domicílios.
Essa coleta de dados decorre entre o primeiro e último dia de cada mês (1-30/31) e tem por objetivo identificar, quais os valores cobrados de fato ao consumidor em pagamento à vista.
E dentro das categorias analisadas, cada uma possui um peso diferente no cálculo, conforme você pode observar nas porcentagens abaixo, informadas pelo IBGE.
- Alimentação e bebidas (23,12%)
- Artigos de residência (4,69%)
- Transportes (20,54%)
- Comunicação (4,96)
- Despesas pessoais (9,94%)
- Habitação (14,62%)
- Saúde e cuidados pessoais (11,09%)
- Vestuário (6,67%)
- Educação (4,37%).
Esses itens ainda são divididos em outras subcategorias. Ao total, o IPCA mede as variações de preços de 465 subitens alocados dentro dessas categorias.
O IPCA é o medidor oficial da inflação, assim como os consumidores vão ao mercado e medem no momento do pagamento se estão gastando mais ou menos do que no mês anterior.
O IBGE faz esse mesmo papel para medir o valor dos itens. Após essa medição, o índice é utilizado pelo CMN (Conselho Monetário Nacional) como comparação para ajustar as metas da inflação, além de também ser utilizado pelo COPOM para revisar a taxa básica de juros da economia brasileira, a Selic.
Ou seja, o IPCA está ligado à economia e pode gerar a inflação ou deflação dependendo do cenário. Como o valor de qualquer produto é definido pela Lei de Oferta e Demanda, quando há mais procura, o preço sobe e o contrário também acontece. O IPCA identifica essa procura e faz uma média ponderada, e isso reflete diretamente no índice, fazendo ele subir ou descer.
Além disso, o IPCA está diretamente relacionado à Selic, pois o índice é visto como um termômetro, quando a inflação sobe refletida pelo IPCA, é o momento que o Banco Central intervém e sobe a Selic.
O IPCA acumulado é considerado um dos índices mais relevantes para o Brasil, isso porque ele mede a inflação oficial do país e permite visualizar a oscilação total da inflação em um determinado espaço de tempo, habitualmente do período de um ano.
Além de mostrar a realidade do cenário econômico, contribui para que os investidores saibam o momento ideal para investir e para reajustar valores, seja de salário, contrato etc.
A taxa Selic é um dos artefatos mais utilizados pelo Banco Central com o intuito de controlar a inflação e isso afeta diretamente o IPCA.
O que muitas pessoas não sabem, é o impacto que cada uma dessas siglas do governo têm em nossas vidas. A Selic é uma das mais importantes. Para entender melhor é preciso trazer um exemplo real: o aumento da Selic impacta diretamente no acesso ao dinheiro, isso corresponde ao acesso a crédito, financiamento, empréstimo etc.
Essa é uma estratégia de contenção: diminuindo a demanda e com a oferta mais barata, o governo induz o controle da inflação.
Então, a relação dessas duas siglas é: aumentando a Selic ou mantendo-a estável, o aumento do IPCA é contido. De forma mais clara, contribui para o controle da inflação nos produtos para os consumidores finais.
A inflação também é um mecanismo para lucrar, e vamos explicar agora nesse tópico sobre os investimentos ligados ao IPCA.
Quando a inflação sobe, alguns investimentos rendem mais. Neste momento, investidores estudam quais mercados atrelados ao IPCA sobrevivem a escalada de preço e apostam. Conheça os principais:
Aplicar dinheiro no Tesouro Direto significa emprestar dinheiro para o Governo. O benefício desse investimento é a clareza e a segurança, uma vez que o investidor sabe, no ato da aplicação, quanto vai render seu dinheiro no futuro.
Trata-se de um produto simples e que possibilita escolher por uma grande série de Títulos do Tesouro, com aplicações iniciais a partir de R$30,00. É extremamente seguro pois é adquirido Títulos do Tesouro com a segurança do Tesouro Nacional.
Os Títulos do Tesouro possuem uma data própria de vencimento e é possível vendê-lo previamente.
Existe uma variedade de títulos e é importante conhecer ao menos os mais populares da modalidade para entender como cada um deles pode fazer seu dinheiro crescer. O Tesouro Selic (LFT) e o Tesouro IPCA+ (NTN-B) são os mais conhecidos.
O LFT possui rendimentos equiparados à taxa básica de juros. Já o NTN-B para o IPCA do período é adicionado a uma taxa fixa. Ligados a esse índice, os títulos proporcionam bons rendimentos.
A Letra de Crédito Imobiliário (LCI) é a aplicação financeira de renda fixa, desenvolvida para contribuir com o financiamento imobiliário do Brasil. O objetivo é captar recursos financeiros atribuídos a empréstimos para o setor.
Quando se aplica dinheiro em um título dessa origem, o retorno é um rendimento pré-estabelecido. O benefício é que não possui qualquer tributação sobre seu lucro, é livre de IR e não possui taxas de administração.
De uma maneira mais popular, comprar uma LCI significa emprestar dinheiro para as instituições financeiras autorizadas pelo Banco Central que emitem os títulos. Em retorno dessa aplicação, o investidor recebe juros por isso dentro de um determinado prazo e esse valor só pode ser sacado após o término do período acordado.
Outro ponto relevante para esse tópico é a segurança. O LCI é um investimento protegido pelo Fundo Garantidor de Crédito (FGC), isso significa que o investidor tem a garantia do montante aplicado em situações de quebra por parte da instituição que forneceu o título. Sendo possível resgatar até 250 mil reais por CPF e instituição.
As Letras de Crédito do Agronegócio (LCAs) são um dos mais populares investimentos em renda fixa do Brasil e têm como objetivo dar crédito a um segmento específico: o agronegócio.
É uma forma de ajudar indiretamente o setor agrícola brasileiro, que possui uma importância incontestável para a economia do país.
A Letra de Crédito do Agronegócio possui a mesma dinâmica de outros títulos de renda fixa. É um empréstimo que proporciona capital à instituição financeira e permite o financiamento do setor em questão. Os maiores benefícios desse investimento são: isenção sobre o imposto de renda; cobertura do FGC; praticidade; e previsibilidade.
O IPCA significa o índice de termômetro oficial da inflação no Brasil, monitorando o valor do investimento dos preços de comércio e o retorno do papel.
Para os investidores em geral, é fundamental, pois está relacionado aos rendimentos de diversos tipos de investimentos — sem contar que dá uma visão geral da economia do país, em função das variações de saúde desse indicador.
A flutuação desse índice ajuda a montar os valores dos rendimentos dos mais variados tipos de investimentos e com isso, esses dados ajudam os investidores a entenderem melhor o cenário econômico e em quais mercados apostar.
É como um jogo de loteria, mas com dados e estatísticas bem específicos que você não precisa contar só com a sorte, mas saber onde está aplicando seu dinheiro e o retorno e prazo que terá.